银行压力测试

GregClemens压力测试解决方案总监Greg是Moody'sAnalytics压力测试专责小组的成员,负责帮助客户实现压力测试流程自动化,提供有关架构、数据管理和风险管理软件方案的独到见解.
MarkMcKenna压力测试解决方案高级总监Mark负责Moody'sAnalytics压力测试解决方案业务与客户关系管理工作.
之前他曾在结构化分析与估值部任职,领导估值与现金流分析项目.
他曾在多家美国金融机构任职,负责为零售资产组合提供风险管理工具和损失估算模型.
压力测试解决方案流程:五大领域GregClemens和MarkMcKenna多数银行都能够通过量化压力测试,甚至证明其资本充足.
但许多银行缺乏一个以简单、高效和可控的方式运行压力测试的精简流程.
本文概述了一个五步流程,可帮助银行充分利用压力测试投资,简化合规工作并改善内部管理.
当前的压力测试挑战美国联邦储备委员会(美联储)多年来一直要求银行执行《多德弗兰克法案》压力测试(DFAST)和全面资本分析及审查(CCAR).
虽然这是美联储评估大型银行资本充足率的主要监督机制,但这些工作仍然极其复杂.
CCAR和DFAST一直让银行不得不耗费大量资源(包括时间和金钱),来执行相关工作、编制结果和回应监管机构发现的问题.
DFAST采用一套标准化资本行动假设,测试银行在不利经济环境(如房地产市场崩溃、失业率上升、GDP严重下滑或股市崩盘)下是否有足够资本吸收损失和支持运营.
(有关假设保留了各银行现有的股息,但不包括股份回购计划.
)CCAR测试银行在类似不利经济情境下的状况,但由监管机构审议各银行提交的资本行动计划.
根据CCAR,银行应提交未来四个季度的拟定资本计划(增加派息、股份回购等),然后由美联储评估该银行在动荡经济环境下能否达到规定的资本比率.
简言之,如果经济开始衰退,银行能否承受向股东派息如果答案是能够,则银行可向公众宣布其资本计划.
这些年来,未能通过"量化"压力测试的情况越来越少.
这可能是因为银行经营状况有所改善,亦或银行熟悉了这种测试,又或兼而有之.
与此同时,"量化"评估已成为监管项目极其重要的组成部分.
无论如何,银行仍然面临压力,需要证明其能够在经营业务的同时管理好风险.
DFAST和CCAR是美联储确保银行设有健全流程的其中一项工作.
这些流程旨在确定银行需要多少资本来维持获取资金的能力,以及在承压情况下继续发挥信贷中介作用.
银行须通过的最严苛测试被称为严重不利情境,其假设主要包括经济严重衰退,失业率上升,股市、房价、商业地产价格和GDP均急剧下滑.
然而,压力测试的真正目的并不是要银行证明其能够通过严重不利情境等测试本身,因为没有人会真地预期这种情境发生,而是要银行证明其有能力安渡任何难关.